La demande de crédits immobiliers recule fortement dans la zone euro, tandis que les banques anticipent un durcissement des conditions d’octroi en fin d’année. C’est ce qui ressort de l’enquête publiée mardi 27 octobre par la Banque centrale européenne.
Les ménages et les entreprises de la zone euro demandent moins de crédits. Dans son enquête trimestrielle sur la distribution du crédit bancaire, publiée mardi 27 octobre, la Banque centrale européenne (BCE) constate un recul de la demande dans tous les segments au troisième trimestre 2026, notamment pour les prêts immobiliers.
La demande de crédits immobiliers a enregistré sa plus forte baisse depuis le troisième trimestre 2023. Entre juillet et septembre 2026, les banques constatant une baisse de la demande ont été plus nombreuses que celles signalant une hausse, avec un écart de 27 points de pourcentage, contre 15 points au trimestre précédent.
Le niveau des taux d’intérêt constitue le principal frein, devant la baisse de la confiance des ménages et la dégradation des perspectives du marché immobilier.
Les banques anticipent un durcissement des conditions de crédit
Si les critères d’octroi des prêts immobiliers sont restés globalement inchangés au troisième trimestre, les conditions générales appliquées aux crédits se sont durcies, notamment sous l’effet de la hausse des taux d’intérêt. Les banques ont également signalé une augmentation des demandes de prêts rejetées.
Le constat est différent pour les entreprises et le crédit à la consommation. Les banques ont poursuivi le durcissement de leurs critères d’octroi, invoquant une perception accrue des risques et une moindre tolérance au risque. En solde net, 9 % des établissements interrogés ont durci leurs critères pour les prêts aux entreprises, contre 14 % pour le crédit à la consommation.
Pour le quatrième trimestre, les banques prévoient un nouveau durcissement des critères d’octroi des prêts aux entreprises et un resserrement marqué pour les crédits immobiliers et à la consommation.
Les taux d’intérêt pèsent sur les emprunteurs
Cette évolution traduit les effets du niveau des taux d’intérêt sur le marché du crédit. Des emprunts plus coûteux freinent la demande des ménages et des entreprises, alors que la confiance des consommateurs et les perspectives immobilières pèsent également sur les décisions d’achat.
L’enquête de la BCE souligne enfin que les banques commencent à intégrer davantage l’intelligence artificielle et les risques associés dans leur évaluation qualitative des emprunteurs. Elles anticipent aussi une hausse progressive et durable de la demande de financement pour les infrastructures liées à l’IA, notamment les centres de données.
Pour pouvoir laisser un commentaire, vous devez Vous connecter avec votre compte